阅读材料,回答下列问题:
A公司在当年3月1日发行了1000万美元的一年期债券,该债券每半年付息一次,利率为5%。即A公司必须在9月1日支付利息25万美元,来年的3月1日支付利息和本金共1025万美元。
A公司预期市场利率会上涨,但又担心利率下跌带来融资成本相对上升的风险,希望将风险控制在一定的范围内,因而A公司与一家美国银行B签订了一份利率下限期权合约。该合约期限为1年,面值1000万美元,下限利率为5%,参考利率为6M—LIBOR,每半年支付,支付日与付息日相同。即B银行承诺,在未来的一年里,如果重置日的6M—LIBOR低于5%,则B银行6个月后向A公司支付重置日6M—LIBOR利率和利率下限5%之间的利息差,即支付金额为0.5(Max{0,(5%-6M-1LBOR)})1000万美元。该合约签订时,A公司需要向B银行支付一笔期权费,期权费报价为0.8%,-次性支付。通过购买利率下限期权,A公司可以在市场利率下降时降低自己的融资成本。
如果市场利率6M—LIBOR为6%,则A公司最终将支付()万美元利息。 查看材料
A.15
B.20
C.25
D.60
某企业于年初存入5万元,在年利率为12%,期限为5年,每半年复利一次的情况下,其实际利率为( )。
a.24% b.12.36% c.6% d.12.25%
A.大于1000元
B.小于1000元
C.等于1000元
D.无法计算
A.高于12%
B.低于12%
C.等于12%
D.无法确定