A.是指在约定期限内交换约定数量人民币与外币本金,同时定期交换两种货币利息的交易协议。
B.包含本金交换和利息交换。
C.本金交换的形式包括:(一)在协议生效日双方按约定汇率交换人民币与外币的本金,在协议到期日双方再以相同汇率、不同金额进行一次本金的反向交换(二)中国人民银行和国家外汇管理局规定的其他形式。
D.利息交换指双方定期向对方支付以换入货币计算的利息金额,可以固定利率计算利息,也可以浮动利率计算利息。
A.货币互换是指交易双方基于不同的货币进行的互换交易
B.货币互换通常需要在互换交易的期初和期末交换本金,不同货币本金的数额由事先确定的汇率决定
C.货币互换既明确了利率的支付方式,又确定了汇率
D.货币互换交易双方规避了利率和汇率波动造成的市场风险
A.利率互换是指双方约定在未来的一定期限内,对约定的名义本金按照不同的计息方法定期交换利息的一种场外交易的金融合约
B.一般来说,利率互换合约交换的只是不同特征的利息
C.利率互换合约交换不涉及本金的互换
D.在大多数利率互换中,合约一方支付的利息是基于浮动利率进行计算的,则另一方支付的利息也是基于浮动利率计算的
外汇衍生产品通常是指从(1)派生出来的外汇交易工具。该交易的基本特征有:(2),即只要支付一定比例的(3)就可以进行全额交易,不需要实际上的(4),合约的终结一般也采用(5)的方式进行,只有在到期日以(6)方式履约的合约才需要买方交足货款。因此金融衍生品的交易具有(7)。保证金越低,(8),(9)。
(10),即预约买卖外汇的交易,亦即外汇买卖双方先行签订合同,约定买卖外汇的币种、数额、汇率和(11),到规定的交割日期或在约定的交割期内,再按合同规定条件,买卖双方办理交割的外汇交易。
(12),是指外汇买卖双方在有组织的交易场所内约定,以(13)的方式确定的价格(汇率),在将来某日买入或卖出某一(14)的某种外汇的交易活动。
(15),指期权合约的买方在向期权卖方(即立权人)支付一定的(16)后,所获得的在一定时间内,按照协定汇率是否买进或卖出一定数量的外汇资产的(17)。
(18),是交易双方相互交换不同(19)、但(20)相同和(21)相等的货币及利息的业务。外汇互换交易既涉及(22)的互换,又涉及(23)的互换。
我国外汇市场还不够发达和完善。套期保值需求很小,衍生交易的法律法规严重滞后,衍生交易的组织者和参与者还不够成熟,都限制了外汇衍生市场的发展。目前我国外汇衍生交易的政策取向是坚持(24)原则。
()是指交易双方约定在前后两个不同的起息日以约定的汇率进行方向相反的两次货币交换。
A.外汇远期
B.外汇掉期
C.货币互换
D.外汇期权
A.互换合约
B.利率互换
C.货币互换
D.信用违约互换
A.交易双方在交易日当天没有任何现金流的发生,而只是确定交易的价格
B.在未来的每个利息支付日互换不同利息
C.币种不发生改变
D.名义本金相同,不改变归还本金的数额